工業(yè)經(jīng)濟(jì)時(shí)代，機(jī)器轟鳴、車輛穿梭，資本對(duì)勞動(dòng)的替代帶來社會(huì)文明，而當(dāng)資本對(duì)勞動(dòng)的替代效果勢(shì)微，信息經(jīng)濟(jì)的時(shí)代就到來了。近年來隨著云計(jì)算和大數(shù)據(jù)技術(shù)及應(yīng)用的廣泛興起，全球新知識(shí)模式獲取、技術(shù)進(jìn)步產(chǎn)生與生產(chǎn)率提高正在改變著越來越多的行業(yè)與企業(yè)。目前我國互聯(lián)網(wǎng)十三五規(guī)劃有望在四季度發(fā)布，可以想象的是云計(jì)算與大數(shù)據(jù)作為新一代信息基礎(chǔ)設(shè)施即將迎來黃金發(fā)展期，而云計(jì)算+數(shù)據(jù)范示下的信息經(jīng)濟(jì)新階段，事實(shí)上也正在從概念推廣走入實(shí)際應(yīng)用的關(guān)鍵期。今年10月國務(wù)院印發(fā)了《促進(jìn)大數(shù)據(jù)發(fā)展行動(dòng)綱要》進(jìn)一步將產(chǎn)業(yè)提升為國家戰(zhàn)略，相信未來隨著投入資金的持續(xù)提升，云計(jì)算+數(shù)據(jù)產(chǎn)業(yè)有望得到更大的發(fā)展前景，相應(yīng)的硬件、軟件以及與之帶來的應(yīng)用等領(lǐng)域?qū)⒕哂兄虚L期發(fā)展機(jī)遇。

云計(jì)算基礎(chǔ)主線：重點(diǎn)關(guān)注IaaS及SaaS層機(jī)會(huì)，維持IaaS看龍頭，SaaS看盈利模式的投資邏輯。目前云計(jì)算已進(jìn)入快速成長期，在數(shù)據(jù)增長、創(chuàng)新應(yīng)用等需求背景下，預(yù)計(jì)國內(nèi)IDC以及與流量相關(guān)的CDN行業(yè)將繼續(xù)保持高增長，IT基礎(chǔ)設(shè)施第三方服務(wù)份額有望快速提升。可重點(diǎn)關(guān)注光環(huán)新網(wǎng)、浪潮信息、網(wǎng)宿科技、藍(lán)鼎控股、銀信科技、華勝天成。同時(shí)，云計(jì)算已改變了原有的服務(wù)業(yè)態(tài)與模式，平臺(tái)型企業(yè)對(duì)接用戶及服務(wù)，直接擁有客戶并為客戶提供云服務(wù)，在新型服務(wù)業(yè)態(tài)中正占據(jù)主要地位。服務(wù)能夠沉淀客戶的大量數(shù)據(jù)，為未來的客戶增值與效率改善提供了有力支撐，看好平臺(tái)型甚至是軟件SaaS化企業(yè)創(chuàng)新的服務(wù)模式。可重點(diǎn)關(guān)注恒華科技、拓爾思、數(shù)字政通、東軟集團(tuán)、用友網(wǎng)絡(luò)、南天信息。

大數(shù)據(jù)應(yīng)用主線：隨著國務(wù)院辦公廳發(fā)布《關(guān)于運(yùn)用大數(shù)據(jù)加強(qiáng)對(duì)市場(chǎng)主體服務(wù)和監(jiān)管的若干意見》，政府部門作為我國最大的數(shù)據(jù)收集方和儲(chǔ)存方，未來強(qiáng)化數(shù)據(jù)服務(wù)能力無疑將刺激對(duì)信息建設(shè)的進(jìn)一步需求，相關(guān)的政務(wù)以及民生領(lǐng)域的大數(shù)據(jù)應(yīng)用發(fā)展前景較大。伴隨著跨部門范圍以及數(shù)據(jù)平臺(tái)的逐步開放，政務(wù)管理以及民生服務(wù)領(lǐng)域?qū)⑹侵饕木劢裹c(diǎn)，也有望成為大數(shù)據(jù)運(yùn)營的亮點(diǎn)?？芍攸c(diǎn)關(guān)注東港股份、衛(wèi)寧軟件、美亞柏科、方直科技、飛利信、華宇軟件。

網(wǎng)絡(luò)安全主線：近期中英兩國達(dá)成了網(wǎng)絡(luò)安全合作協(xié)議，可以看到目前我國網(wǎng)絡(luò)安全投資僅占IT建設(shè)費(fèi)用的1%，相較于歐美國家的10%左右的投入，還有很大的存量空間。同時(shí)在高層重視下，政府、軍隊(duì)、金融、電信等行業(yè)的持續(xù)投入也將為相關(guān)公司的業(yè)績?cè)鲩L提供支撐。